CCI指標是一種用於判斷股票是否超買或超賣的技術指標。它以0軸為基準，反映價格與均線之間的乖離程度。當CCI指標的值超過100時，表示價格偏離均線過高，可能出現超買現象；反之，當CCI指標的值跌破-100時，則表示價格偏離均線過低，可能出現超賣現象。然而，需要注意的是，CCI指標沒有固定的範圍，即使超過100或跌破-100，也不一定會立即反轉。因此，投資者應謹慎使用CCI指標，避免在超賣區盲目買進，而應綜合考量其他技術指標和基本面因素，做出合理的投資決策。
可以參考 CCI指標捕捉價格轉折點！投資必學指南
CCI指標是什麼？
CCI指標（Commodity Channel Index，商品通道指標）是一種技術分析指標，主要用來衡量價格波動程度，協助投資者判斷股票是否超買或超賣，進而預測價格可能的走勢。簡單來說，你可以想像CCI指標就像一張地圖，0軸就像一條貫穿地圖的河流，代表著股票的均線位置。均線以上代表看多，均線以下代表看空。而CCI指標的值則反映了價格與均線之間的距離，也就是價格偏離均線的程度，我們稱之為「乖離」。
當價格大幅偏離均線，也就是乖離程度過大時，CCI指標的值就會出現明顯的變化。例如，當CCI指標的值超過100時，就表示價格已經遠遠高於均線，可能已經超買，未來價格有回檔的可能性。反之，當CCI指標的值跌破-100時，就表示價格已經大幅低於均線，可能已經超賣，未來價格有反彈的可能性。
需要注意的是，CCI指標並沒有固定的範圍，不像KD指標或RSI指標會限制在特定的區間內。因此，CCI指標的值可能會突破100、200甚至更高的數字。雖然CCI指標可以幫助我們預測價格走勢，但並不能保證每一次超買或超賣都會立即反轉。因此，在使用CCI指標進行投資決策時，務必保持謹慎，不要盲目追漲殺跌。
CCI指標的原理
CCI指標，全稱為「Commodity Channel Index」（順勢指標），顧名思義，原本是用於商品期貨市場上分析市場用的技術指標，但是也被用於外匯、股票等各種市場上。CCI指標是一種動量指標，它主要用於衡量價格與其平均值的偏差，並藉此判斷市場是否超買或超賣。簡單來說，CCI指標是透過觀察價格與其移動平均線之間的差距來判斷市場是否過熱或過冷。
CCI指標的計算方式如下：
- 計算典型價格： 典型價格 = (最高價 + 最低價 + 收盤價) / 3
- 計算20日簡單移動平均線： 20日SMA = 過去20天的典型價格總和 / 20
- 計算平均絕對偏差： MAD = 過去20天典型價格與20日SMA的絕對值之和 / 20
- 計算CCI指標： CCI = (典型價格 – 20日SMA) / (0.015 MAD)
CCI指標的數值通常介於-100到+100之間，當CCI指標值超過+100時，表示市場超買；當CCI指標值低於-100時，表示市場超賣。然而，CCI指標並非絕對的指標，它可能會產生錯誤的訊號，尤其是在市場波動較大的情況下。因此，交易者應將CCI指標與其他技術指標結合使用，以提高交易準確性。
CCI指標是什麼?. Photos provided by unsplash
CCI指標的優缺點
CCI指標作為一種技術分析工具，擁有其獨特的優勢與劣勢，投資者需謹慎評估其適用性。以下將深入探討CCI指標的優缺點：
優點：
- 有效辨別超買超賣狀態：CCI指標的設計理念是將價格波動與市場趨勢進行比較，當指標值超出一定範圍時，便可視為超買或超賣狀態，提醒投資者可能出現反轉的訊號。例如，當CCI指標值突破+100時，可能暗示市場過度看漲，價格可能出現回調；反之，當CCI指標值跌破-100時，可能暗示市場過度看空，價格可能出現反彈。
- 易於理解和使用：CCI指標的計算公式相對簡單，且指標的數值範圍清晰易懂，即使是初學者也能快速上手。指標的走勢圖也易於觀察，方便投資者快速判斷市場趨勢。
- 適用於多種市場和時間框架：CCI指標適用於各種市場，包括股票、期貨、外匯等，並且可以應用於不同的時間框架，例如日線、週線、月線等，讓投資者可以根據自己的交易策略進行選擇。
缺點：
- 容易受到市場噪音影響：CCI指標的計算公式會受到市場波動的影響，因此容易受到短線的價格波動干擾，產生假訊號。尤其是在市場出現劇烈波動時，CCI指標的準確性可能會下降。
- 缺乏明確的交易訊號：CCI指標本身並不能直接提供明確的買賣訊號，需要結合其他技術指標或基本面分析才能做出有效的交易決策。例如，CCI指標值突破+100時，可能暗示市場過度看漲，但並不能確定價格會立即回調，需要觀察其他技術指標或基本面因素才能做出更確定的判斷。
- 參數設定的影響：CCI指標的計算公式中包含一個參數，即計算週期，不同的參數設定會影響指標的敏感度和準確性。投資者需要根據自己的交易策略和市場狀況選擇合適的參數設定。
總之，CCI指標是一種有效的技術分析工具，可以幫助投資者辨別超買超賣狀態，但它也存在一定的局限性。投資者在使用CCI指標時，需要結合其他技術指標或基本面分析，才能做出更明智的投資決策。
| 項目 | 優點 | 缺點 |
|---|---|---|
| 適用性 |
|
|
CCI指標的計算方式
CCI指標的計算公式看似複雜，但實際上理解起來並不困難。首先，需要計算出過去20個交易日的平均價格（Typical Price），公式為：Typical Price = (最高價 + 最低價 + 收盤價) / 3。接著，計算出過去20個交易日的平均Typical Price，即移動平均線（Moving Average），公式為：MA = 過去20個交易日的Typical Price 總和 / 20。最後，計算出CCI指標的值，公式為：CCI = (Typical Price – MA) / (0.015 平均絕對偏差)，其中平均絕對偏差（Average True Range，ATR）是過去20個交易日的真實波動幅度的平均值，計算公式為：ATR = (當日真實波動幅度 + 過去19個交易日的真實波動幅度的總和) / 20，而真實波動幅度（True Range）則為當日最高價與最低價的差值、當日最高價與前一日收盤價的差值、當日最低價與前一日收盤價的差值的絕對值中的最大值。
簡單來說，CCI指標就是將當日價格與過去20個交易日的平均價格進行比較，並以平均絕對偏差為標準進行標準化。當CCI指標的值大於+100時，表示價格遠高於平均水平，市場可能處於超買狀態；當CCI指標的值小於-100時，表示價格遠低於平均水平，市場可能處於超賣狀態。CCI指標的值越偏離0，則代表價格偏離平均水平的程度越大，市場趨勢越強。
需要注意的是，CCI指標的計算方式並非一成不變，不同的軟體或平台可能採用不同的計算公式。因此，在使用CCI指標之前，需要先了解所使用軟體或平台的計算方式，以確保計算結果的準確性。
CCI 指標的計算方法
CCI 指標的計算方法看似複雜，但其實只要理解其原理，就能輕鬆掌握。CCI 指標的計算公式如下：
CCI = (當前價格 – N 日移動平均價格) / (0.015 × N 日平均絕對偏差)
其中：
- 當前價格：指當日的收盤價。
- N 日移動平均價格：指過去 N 日的平均收盤價，通常使用 20 日移動平均線。
- N 日平均絕對偏差：指過去 N 日的價格與 N 日移動平均價格的絕對偏差的平均值。計算公式為：∑|當日價格 – N 日移動平均價格| / N
簡單來說，CCI 指標就是用當前價格與 N 日移動平均價格的差距，除以 N 日平均絕對偏差，再乘以一個常數 0.015。這個常數是為了將 CCI 指標的數值範圍控制在 -100 到 +100 之間，方便觀察和分析。
CCI 指標的計算方法看似複雜，但其實只要理解其原理，就能輕鬆掌握。CCI 指標的計算公式如下：
CCI = (當前價格 – N 日移動平均價格) / (0.015 × N 日平均絕對偏差)
其中：
- 當前價格：指當日的收盤價。
- N 日移動平均價格：指過去 N 日的平均收盤價，通常使用 20 日移動平均線。
- N 日平均絕對偏差：指過去 N 日的價格與 N 日移動平均價格的絕對偏差的平均值。計算公式為：∑|當日價格 – N 日移動平均價格| / N
簡單來說，CCI 指標就是用當前價格與 N 日移動平均價格的差距，除以 N 日平均絕對偏差，再乘以一個常數 0.015。這個常數是為了將 CCI 指標的數值範圍控制在 -100 到 +100 之間，方便觀察和分析。
CCI 指標的計算方法看似複雜，但其實只要理解其原理，就能輕鬆掌握。CCI 指標的計算公式如下：
CCI = (當前價格 – N 日移動平均價格) / (0.015 × N 日平均絕對偏差)
其中：
- 當前價格：指當日的收盤價。
- N 日移動平均價格：指過去 N 日的平均收盤價，通常使用 20 日移動平均線。
- N 日平均絕對偏差：指過去 N 日的價格與 N 日移動平均價格的絕對偏差的平均值。計算公式為：∑|當日價格 – N 日移動平均價格| / N
簡單來說，CCI 指標就是用當前價格與 N 日移動平均價格的差距，除以 N 日平均絕對偏差，再乘以一個常數 0.015。這個常數是為了將 CCI 指標的數值範圍控制在 -100 到 +100 之間，方便觀察和分析。
CCI 指標的計算方法看似複雜，但其實只要理解其原理，就能輕鬆掌握。CCI 指標的計算公式如下：
CCI = (當前價格 – N 日移動平均價格) / (0.015 × N 日平均絕對偏差)
其中：
- 當前價格：指當日的收盤價。
- N 日移動平均價格：指過去 N 日的平均收盤價，通常使用 20 日移動平均線。
- N 日平均絕對偏差：指過去 N 日的價格與 N 日移動平均價格的絕對偏差的平均值。計算公式為：∑|當日價格 – N 日移動平均價格| / N
簡單來說，CCI 指標就是用當前價格與 N 日移動平均價格的差距，除以 N 日平均絕對偏差，再乘以一個常數 0.015。這個常數是為了將 CCI 指標的數值範圍控制在 -100 到 +100 之間，方便觀察和分析。
CCI指標是什麼?結論
CCI指標（Commodity Channel Index，商品通道指標）是一種技術分析指標，它以價格與均線之間的乖離程度作為指標，幫助投資者判断股票是否超買或超賣。當CCI指标值超過+100時，表示价格远高于平均水平，市场可能處於超買狀態；當CCI指标值低于-100時，表示价格远低于平均水平，市场可能處於超賣狀態。然而，CCI指標並非絕對的指標，它可能会產生错误的信号，尤其是在市场波动較大的情况下。因此，交易者应将CCI指标与其他技术指标结合使用，以提高交易準確性。
總而言之，CCI指標是一種有效的技術分析工具，可以幫助投資者辨別超買超賣狀態，但它也存在一定的局限性。投資者在使用CCI指標時，需要結合其他技術指標或基本面分析，才能做出更明智的投資決策。
CCI指標是什麼? 常見問題快速FAQ
CCI指標會受到哪些因素影響?
CCI指標會受到價格波動、市場趨勢、交易量、市場情緒等因素的影響。當市場出現劇烈波動時，CCI指標的數值會出現較大的變化，容易產生假訊號。此外，市場趨勢也會影響CCI指標的走勢，例如在市場處於上升趨勢時，CCI指標更容易突破+100，而當市場處於下降趨勢時，CCI指標更容易跌破-100。交易量和市場情緒也會影響CCI指標的數值，例如在交易量較大或市場情緒高漲時，CCI指標更容易出現較高的數值。
CCI指標和KD指標、RSI指標有何不同?
CCI指標、KD指標、RSI指標都是用於判斷市場超買超賣的技術指標，但它們的計算方式和應用範圍有所不同。CCI指標主要衡量價格與其移動平均線的偏差，而KD指標和RSI指標則主要衡量價格的動量。CCI指標的數值範圍沒有限制，而KD指標和RSI指標的數值範圍分別為0~100和0~100。在應用範圍方面，CCI指標適用於各種市場，包括股票、期貨、外匯等，而KD指標和RSI指標主要適用於股票市場。
如何有效利用CCI指標進行投資決策?
有效的利用CCI指標，需要綜合考慮以下因素：
- 指標的數值：當CCI指標超過+100或跌破-100時，可能暗示市場超買或超賣，但並不能保證價格會立即反轉。因此，需要結合其他技術指標或基本面分析來做出更確定的判斷。
- 指標的走勢：觀察CCI指標的走勢，可以判斷市場趨勢的強弱。例如，當CCI指標持續上升突破+100，並保持在+100之上時，表示市場趨勢較強，可以考慮逢低買入。反之，當CCI指標持續下降跌破-100，並保持在-100之下時，表示市場趨勢較弱，可以考慮逢高賣出。
- 市場狀況：不同的市場狀況會影響CCI指標的準確性。例如，在市場波動較大的情況下，CCI指標更容易產生假訊號。因此，在使用CCI指標進行投資決策時，需要結合市場狀況進行分析。
總之，CCI指標是一種有效的技術分析工具，可以幫助投資者判斷市場超買超賣狀態，但它並不能提供明確的買賣訊號。投資者在使用CCI指標時，需要結合其他技術指標或基本面分析，才能做出更明智的投資決策。
